Ipinaliwanag: Ano ang €3.5 bilyong Wirecard scam?

Itinatag noong 1999, nag-alok ang Wirecard ng mga serbisyo sa transaksyon ng elektronikong pagbabayad sa lahat ng kontinente. Sa tuktok nito, ang kumpanya ay nagkakahalaga ng bilyon, at kabilang sa 30 nakalistang kumpanya sa prestihiyosong DAX stock index ng Germany.

Ang logo ng kumpanya ng pagbabayad na Wirecard ay nasa larawan sa punong-tanggapan sa Munich, Germany, Lunes, Hulyo 20, 2020. (AP Photo/Matthias Schrader)

Halos isang buwan pagkatapos ideklara ng kontrobersyal na higanteng serbisyo sa pananalapi na Wirecard ang pagkabangkarote sa Germany, sinabi ng Ministro ng Ekonomiya ng bansa na si Peter Altmaier na dadalo siya sa isang pambihirang pulong ng komite sa pananalapi ng parliyamento ng Aleman sa susunod na linggo at magbibigay ng buong impormasyon, Reuters iniulat.

Wirecard, na nag-aalok ng mga serbisyo sa transaksyon ng elektronikong pagbabayad, pamamahala sa peligro pati na rin ang mga pisikal at virtual na card, bumagsak noong Hunyo 25 , na may utang sa mga nagpapautang ng higit sa €3.5 bilyon (halos bilyon) matapos ibunyag ang nakanganga na butas sa mga aklat nito na sinabi ng auditor nitong EY na resulta ng isang sopistikadong pandaigdigang pandaraya. Ang bagong pamamahala ng kumpanya ay nakikipag-usap sa mga nagpapautang ngunit nag-pull out dahil sa napipintong kawalan ng utang at labis na pagkakautang.

Ang iskandalo, marahil ang pinakamalaking Alemanya mula noon Ang krisis sa 'Dieselgate' ng Volkswagen noong 2015 at ang iskandalo sa korapsyon ng Siemens noong huling bahagi ng 2000s, ay tinatawag na Enron ng Germany– na tumutukoy sa 2001 accounting scam ng kumpanya ng enerhiya ng US na Enron.

Ano nga ba ang nangyari sa Wirecard?

Sa loob ng maraming taon, nagkaroon ng mga reklamo ng mga iregularidad sa accounting laban sa Wirecard, at ang mga usapin ay dumating sa ulo noong 2019 pagkatapos ng Financial Times nag-publish ng isang serye ng mga pagsisiyasat sa mga claim na iyon. Ang mga ulat ng media at mga whistleblower ay umano'y napeke ng kumpanya ang mga transaksyon nito sa pagbebenta upang palakihin ang kita at kita.

Ipinagtanggol noon ni Wirecard ang sarili at agresibong binatukan ang mga kritiko, kahit na idinemanda ang Financial Times.

Kalaunan noong 2019, tinawag ang accounting firm na KPMG bilang isang auditor sa labas upang magpatakbo ng isang independiyenteng pagsisiyasat. Noong Abril 2020, bumagsak ang KPMG, na nagpapakitang hindi nito mabe-verify ang mga balanse ng cash na €1 bilyon, at hindi natunton ang napakaraming mga advance sa mga merchant. Ang mga natuklasan ay humantong sa mga panawagan para sa pagtanggal ng CEO ng Wirecard na si Markus Braun.

Noong Hunyo 2020, ang accounting firm na EY, ang auditor ng Wirecard sa loob ng mahigit isang dekada, ay tumanggi na mag-sign off sa mga account ng kumpanya noong 2019, na sinasabing ito ay nagbigay ng maling impormasyon tungkol sa mga account ng kumpanya, at hindi makumpirma kung ang mga balanseng nagkakahalaga ng €1.9 bilyon ay umiral – sa paligid. isang quarter ng buong balanse ng Wirecard.

Iginiit ni Wirecard na ang nawawalang pera ay naipadala sa dalawang bangko sa Pilipinas — isang claim na pinabulaanan ng parehong mga bangko pati na rin ng central bank ng bansa, na nagsabing ang pera ay hindi pa nakapasok sa monetary system nito.

Huwag palampasin mula sa Explained | Ano ang ibig sabihin ng mga tanggalan ng IndiGo para sa sektor ng abyasyon ng India

Si Markus Braun, chief executive officer ng Wirecard AG, ay huminto sa isang panayam sa Bloomberg Television sa Noah Technology Conference sa Berlin, Germany, noong Huwebes, Hunyo 13, 2019. (Bloomberg Photo: Krisztian Bocsi)

Nagbitiw si Braun noong Hunyo 19, at pagkaraan ng tatlong araw, inamin ng kumpanya ang isang umiiral na posibilidad na ang €1.9 bilyon ay hindi umiiral. Inaresto ng mga awtoridad ng Aleman si Braun noong Hunyo 23.

Noong Hunyo 25, nag-file si Wirecard ng insolvency matapos mabigo ang pakikipag-usap sa mga nagpapautang.

Kasunod ng anunsyo ng bangkarota, sinabi ng EY na mayroong malinaw na mga indikasyon ng isang detalyado at sopistikadong pandaraya na kinasasangkutan ng maraming partido sa buong mundo, idinagdag, kahit na ang pinakamatatag at pinahabang pamamaraan ng pag-audit ay maaaring hindi matuklasan ang isang collusive na pandaraya.

Express Explaineday ngayon saTelegrama. I-click dito para sumali sa aming channel (@ieexplained) at manatiling updated sa pinakabago

Fallout ng scam

Itinatag noong 1999, nag-alok ang Wirecard ng mga serbisyo sa transaksyon ng elektronikong pagbabayad sa lahat ng kontinente. Sa tuktok nito, ang kumpanya ay nagkakahalaga ng bilyon, at kabilang sa 30 nakalistang kumpanya sa prestihiyosong DAX stock index ng Germany. Hawak nito ngayon ang kahina-hinalang pagkakaiba ng pagiging unang kumpanyang nakalista sa DAX na bumagsak, halos dalawang taon pagkatapos itong unang isama.

Ayon kay a Reuters pinagmulan, ang Wirecard ay nagpeke ng dalawang-katlo ng mga benta nito, ibig sabihin ay walang paraan na mababayaran nito ang lahat ng utang nito, sa kabila ng lahat ng mga legal na hamon na kakaharapin nito. May utang ito sa mga pinagkakautangan nito ng humigit-kumulang €3.5 bilyon, kung saan ang €1.75 bilyon ay nagmumula sa 15 mga bangko kasama ang isang €500 milyon na inisyu sa mga bono.

Ang iskandalo ay nagdulot ng malaking pagkagalit ng publiko, at nagkaroon ng mga panawagan upang ipakilala ang mga reporma sa regulasyon. Kung kinakailangan ang mga legal, lehislatibo, mga hakbang sa regulasyon, tatanggapin namin ang mga ito at ipapatupad ang mga ito, sinabi ng Ministro ng Pananalapi ng Aleman na si Olaf Scholz. Ang isang iskandalo tulad ng Wirecard ay isang wake-up call na kailangan natin ng higit na pagsubaybay at pangangasiwa kaysa sa mayroon tayo ngayon.

Nakalagay ang logo ng Wirecard AG sa punong-tanggapan ng kumpanya sa Munich, Germany, noong Huwebes, Hunyo 25, 2020. (Larawan ng Bloomberg: Andreas Gebert)

Tinawag din ng pinuno ng pederal na awtoridad sa regulasyon sa pananalapi ng Germany na BaFin ang Wirecard debacle bilang isang kabuuang sakuna. Ang BaFin mismo ay nahaharap sa batikos para sa paghawak nito sa kaso, gayundin sa paghahain ng reklamong kriminal laban sa dalawang mamamahayag ng Financial Times .

Ang accounting firm na EY ay nasa dulo rin ng galit ng publiko. Ayon sa Reuters, ang Big Four firm ay maaari ding harapin ang isang alon ng paglilitis, na kinabibilangan ng class action suit ng mga shareholder at bondholder.

Iniimbestigahan na ngayon ng mga tagausig ang dating CEO Braun para sa hinala ng maling pagkatawan sa mga account ni Wirecard at sa pagmamanipula sa merkado. Siya ay nakalaya sa piyansang €5 milyon. Ang dating chief operating officer ng kumpanya na si Jan Marsalek ay pinaniniwalaang nagtatago sa Russia at nasa ilalim ng proteksyon ng intelligence agency ng bansa, ayon sa The Moscow Times.

Ibahagi Sa Iyong Mga Kaibigan: